Ia adalah krisis kewangan 1997 di Korea yang mendorong Park Geun-hye untuk menyertai politik. Kekurangan mata wang asing, Korea terpaksa meminta IMF untuk menyelamatkannya daripada krisis yang tiada penyelesaian buat kali pertama dalam sejarah.

Park Geun-hye merasakan bahawa beliau tidak boleh duduk diam dan menyaksikan keruntuhan negara selepas begitu banyak rakyat Korea telah berkorban untuk membina dan mengekalkannya. Beliau memutuskan untuk menumpukan seluruh hidupnya kepada negara.

Beliau menduduki kerusi Dewan Negara dari daerah Dalseong di Daegu dalam pilihan raya kecil tahun 1998. Walaupun dianggap sebagai bukan calon pilihan untuk menang pada mulanya, beliau memenangi pilihan raya dengan kemenangan 61 peratus undi melalui lawatan ke hampir setiap rumah. Park Geun-hye terus berkhidmat di dalam Dewan Negara selama lima penggal berturut-turut sehingga 2012.